Um modelo VAR para uma Avaliação Macroeconómica de Efeitos da Integração Europeia da Economia Portuguesa

João Sousa Andrade ()

No 2003-01, GEMF Working Papers from GEMF - Faculdade de Economia, Universidade de Coimbra

Abstract: Procuramos com este estudo fazer uma identificação, seguida de quantificação, de possíveis choques de natureza macroeconómica a que a economia portuguesa esteve sujeita durante os finais dos anos 80. Propomos para isso um modelo resumido para representar o seu comportamento. As variáveis do modelo não excluem a hipótese de raiz unitária não sazonal e não apresentam qualquer relação de cointegração entre elas. O modelo VAR é estimado com variáveis I(1). Com base neste modelo propomonos conhecer as relações que se estabeleceram entre as variáveis macroeconómicas seleccionadas. O modelo exclui a hipótese nula de qualquer uma das suas variáveis e é estável. A análise dos choques permitenos avaliar as consequências de alterações imprevisíveis de cada uma das variáveis e de um mix de variáveis sobre todo o modelo. Num modelo deste tipo, os efeitos extinguemse ao fim de algum tempo e assim a análise apenas pode ser feita em termos de períodos durante os quais os choques se fazem sentir e dos valores transitórios desses choques. O modelo permitenos uma avaliação dos efeitos dos choques a que a economia portuguesa esteve sujeita no seu processo de integração. Verificamos ainda que os resultados desses choques já se encontram esgotados. Finalmente, uma palavra sobre este tipo de simulação: os resultados dos choques não são mais que as consequências dos valores dos choques que entretanto supusemos e que apenas devem relevar do bom senso.

Keywords: VAR; Choques, Integração económica, Economia europeia (search for similar items in EconPapers)
Date: Written

Downloads: (external link)
http://gemf.fe.uc.pt/workingpapers/pdf/2003/gemf03_01.pdf (application/pdf)

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: http://EconPapers.repec.org/RePEc:gmf:wpaper:2003-01

Access Statistics for this paper

More papers in GEMF Working Papers from GEMF - Faculdade de Economia, Universidade de Coimbra
Contact information at EDIRC.
Series data maintained by Carlos Carreira ().