Loan Loss Provisioning in OIC Countries: Evidence from Conventional vs. Islamic Banks مخصصات مواجهة القروض المشكوك في تحصيلها في دول مجلس التعاون الإسلامي: دراسة حالة البنوك التقليدية في مقابل البنوك الإسلامية

Ali Ashraf (), M. Kabir Hassan and Syed Abul Basher ()
Additional contact information
Ali Ashraf: Assistant Professor, Frostburg State University, Maryland, USA
Syed Abul Basher: Senior Research Fellow, Fikra Research & Policy, Qatar

Journal of King Abdulaziz University: Islamic Economics, 2015, vol. 28, issue 1, 21-54

Abstract: Using a sample of 291 banks from 35 OIC (Organization of Islamic Cooperation) member countries with 2078 bank-year observations from 2003 to 2010, we analyze if bank earnings management in terms of Loan Loss Provisioning (LLP hereafter) is affected by the banking nature. We take into consideration management and governance issues such as: by nature; whether Islamic or conventional; by bank accounting standards; whether rule-based local Generally Accepted Accounting Principles (hereafter local GAAP) or principle-based International Financial Reporting Standards (hereafter IFRS); and by the bank listing status. We argue that Islamic banks may exhibit lower signs of earnings management, as the Shariah Supervisory Boards (SSB hereafter) in Islamic banks may work as an additional tier into the governance system. On the use of accounting standard, we argue that banks using IFRS standard may exhibit lower evidence of earnings management as IFRS requires managers to disclose more accounting information compared to local GAAP. We report mixed evidence supporting these arguments. باستخدام عيّنة مكونة من 291 مصرفاً في 35 دولة من الدول الأعضاء بمنظمة التعاون الإسلامي، واستناداً 2078 ملاحظة خلال الفترة الممتدة من عام 2003م إلى عام 2010م، قمنا بتحليل تلك المعطيات لنعرف ما إذا كانت إدارة أرباح المصارف- من حيث وضع مخصصات القروض المشكوك في تحصيلها– تتأثر بطبيعة نوعية المصرف؛ تقليدي أم إسلامي. لقد أخذنا بعين الاعتبار القضايا المتصلة بالإدارة والحوكمة مثل: طبيعة عمل المصرف؛ إسلامي أو تقليدي؛ والمعايير المحاسبية المتبعة من قبل البنك؛ سواء أكانت تقوم على أساس قواعد محلية ومبادئ محاسبية مقبولة ومُتعارَف عليها عموماً أو تقوم على أساس المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية، ومن القضايا كذلك وضعية إدراج البنك في سوق المال من عدمه. في خضم هذا التحليل قمنا بطرح عدد من الحجج، منها: القول بأن البنوك الإسلامية قد تُظهر أداء أقل من نظيرتها التقليدية في إدارة الأرباح، لأن الهيئة الشرعية في البنوك الإسلامية قد تضيف عبئاً إضافياً في نظام الحوكمة المتبع. وفيما يتعلق باستخدام المعايير المحاسبية، فإننا قد عبّرنا عن وجهة نظرنا التي ترى أن البنوك التي تستخدم المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية قد تُظهر دليلاً أقل درجة على إدارة الأرباح، وذلك أنّ المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية تتطلب من المديرين الإفصاح بصورة أكبر عن المعلومات المحاسبية لمقارنة مع ما تتطلبه المبادئ المحاسبية المتعارَف عليها. لقد توصلنا إلى نتائج متنوعة تدعم هذه الحجج.

Keywords: International Financial Markets; Banks; Other Depository Institutions; Micro Finance Institutions; Mortgages; Accounting. (search for similar items in EconPapers)
JEL-codes: G15 G21 M41 (search for similar items in EconPapers)
Date: 2015
References: View references in EconPapers View complete reference list from CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
https://iei.kau.edu.sa/Files/121/Files/153874_28-1-02-Kabir-6.pdf (application/pdf)

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:abd:kauiea:v:28:y:2015:i:1:no:2:p:21-54

DOI: 10.4197/Islec.28-1.2

Access Statistics for this article

More articles in Journal of King Abdulaziz University: Islamic Economics from King Abdulaziz University, Islamic Economics Institute. Contact information at EDIRC.
Bibliographic data for series maintained by King Abdulaziz University, Islamic Economics Institute. ().