Un modelo de predicciones diarias para contratos de futuros de azúcar

Julio Alonso and Andrés Arcila Vasquez

Revista Economía y Región, 2012, vol. 6, issue 2, 33-51

Abstract: El objetivo de este trabajo es estimar el mejor modelo que permita pronosticar los precios internacionales del azúcar en los mercados de Nueva York y Londres. Para ello, se busca alguna relación de largo plazo entre la cotización diaria del WTI y los precios del azúcar en esos dos mercados. Se concluye que no existe cointegración entre estas series, lo que indica la no existencia de dicha relación en el largo plazo. Para identificar la relación en el corto plazo se estimó un VAR diferenciando las series. Se encontró que un modelo ARIMA univariado es el mejor para predecir el precio internacional del azúcar.

Keywords: Relación de largo plazo; cointegración; ventanas recursivas; azúcar; bienes primarios; intercambio estacional; pronóstico (search for similar items in EconPapers)
JEL-codes: C22 Q14 (search for similar items in EconPapers)
Date: 2012
References: View references in EconPapers View complete reference list from CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
https://revistas.utb.edu.co/index.php/economiayregion/article/view/26

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:col:000411:010338

Access Statistics for this article

More articles in Revista Economía y Región from Universidad Tecnológica de Bolívar Contact information at EDIRC.
Bibliographic data for series maintained by Economia y Region ().