Ценообразование производных инструментов европейского типа на фрактальном рынке с транзакционными издержками

Гисин Владимир Борисович and Марков Андрей Аркадьевич
Additional contact information
Гисин Владимир Борисович: ФГОБУ ВПО Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации
Марков Андрей Аркадьевич: ФГОБУ ВПО Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации

Вестник Финансового университета, 2011, issue 1, 34-41

Abstract: Авторами рассмотрена модель ценообразования опционов европейского типа, основанная на случайном процессе фрактального Броуновского движения. Показано, что включение в модель транзакционных издержек позволяет осуществлять безарбитражную оценку производных инструментов на фрактальных рынках. Проведён анализ фрактальных характеристик фондовых индексов России и США. Модель с фрактальным Броуновским движением применена к российскому рынку опционов.

Keywords: ОПЦИОН; АРБИТРАЖ; ФРАКТАЛЬНОЕ БРОУНОВСКОЕ ДВИЖЕНИЕ; ПОКАЗАТЕЛЬ ХЕРСТА; ТРАНЗАКЦИОННЫЕ ИЗДЕРЖКИ (search for similar items in EconPapers)
Date: 2011
References: Add references at CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
http://cyberleninka.ru/article/n/tsenoobrazovanie- ... sionnymi-izderzhkami

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:scn:031255:13958027

Access Statistics for this article

More articles in Вестник Финансового университета from CyberLeninka, Федеральное государственное образовательное бюджетное учреждение высшего профессионального образования «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации» (Финансовый университет)
Bibliographic data for series maintained by CyberLeninka ().