Covid-19 and monitoring economic activity: the contribution of high-frequency data

Suivi de l’effet de la Covid-19 avec des données à haute fréquence

Barbara Castelleti Font, Marie Delorme, Pavel Diev, Yannick Kalantzis, Antoine Lalliard and Matteo Mogliani

Eco Notepad (in progress) from Banque de France

Abstract: The COVID-19 crisis has required a real-time monitoring of economic activity, which has not been possible with the usual data. However, by using high-frequency data, such as electricity consumption and credit card transactions, it has been possible to estimate the magnitude of the shock and the timing of the rebound at an early stage, for both industrial production and for household consumption.

La crise de la COVID-19 a demandé un suivi de l’activité en temps réel, que ne permettaient pas les statistiques usuelles. Des données à haute fréquence, comme la consommation d’électricité et les transactions par carte bancaire, ont en revanche permis d’estimer de façon précoce l’ampleur du choc et le moment du rebond, pour la production des entreprises et pour la consommation des ménages.

Date: 2020-07-28
References: Add references at CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
https://www.banque-france.fr/en/publications-and-s ... -high-frequency-data
https://www.banque-france.fr/fr/publications-et-st ... nees-haute-frequence

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:bfr:econot:174

Access Statistics for this paper

More papers in Eco Notepad (in progress) from Banque de France Banque de France 31 Rue Croix des Petits Champs LABOLOG - 49-1404 75049 PARIS. Contact information at EDIRC.
Bibliographic data for series maintained by Michael brassart ().