«Дыры» в капитале обанкротившихся российских банков: старые факторы и новые гипотезы

Мамонов Михаил Евгеньевич

Economic policy Экономическая политика, 2017, vol. 12, issue 1, 166-199

Abstract: За первые три года после смены руководства ЦБ РФ отозвал лицензию у каждого третьего банка страны и в значительной их части впоследствии обнаружил «дыры» в капитале на общую сумму в 2,1% ВВП. В настоящей работе предпринята первая попытка моделирования размера «дыры» в капитале российских банков с уже отозванной лицензией. В зарубежных исследованиях для решения аналогичных задач использовались весьма простые индикаторы структуры активов и пассивов, размера и рисков банков. В настоящем исследовании сформулированы новые гипотезы фальсификации банковских балансов (Н1), высокой оборачиваемости активов (Н2) и низкой маржинальности банковского бизнеса (Н3) и предложены комплексные индикаторы их тестирования. Для моделирования использованы официальные данные «Вестников Банка России» об обнаруженных «дырах» в капитале банков в период с середины 2013-го по начало 2016 года исходная выборка включала 106 банков-банкротов, а после устранения выбросов по отдельным показателям, используемым при моделировании, 89 банков-банкротов. Расчеты показали, что эти индикаторы обладают добавленной стоимостью при объяснении размера «дыры» с помощью простых индикаторов. Более того, наиболее сильные экономические эффекты принадлежат именно комплексным индикаторам. В частности, если банк уже обанкротился, то «дыра» оказывалась тем больше, чем (1) выше были обороты по корпоративным кредитам; (2) в большей мере банк специализировался на привлечении (дорогих) вкладов населения и их размещении в (дешевые) корпоративные кредиты; (3) больше был размер самого банка; (4) выше были обороты по корсчетам в Банке России; (5) меньше капитала банк раскрывал на балансе накануне отзыва лицензии.

Keywords: БАНКИ; «ДЫРА» В КАПИТАЛЕ; ОТЗЫВ ЛИЦЕНЗИИ; ФАЛЬСИФИКАЦИЯ ОТЧЕТНОСТИ; ОБОРОТЫ ПО АКТИВАМ; НИЗКАЯ МАРЖИНАЛЬНОСТЬ БИЗНЕСА (search for similar items in EconPapers)
Date: 2017
References: Add references at CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
http://cyberleninka.ru/article/n/dyry-v-kapitale-o ... ory-i-novye-gipotezy

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:scn:026845:16979582

Access Statistics for this article

More articles in Economic policy Экономическая политика from CyberLeninka, Автономная некоммерческая организация «Редакция журнала “Экономическая политика”»
Bibliographic data for series maintained by CyberLeninka ().