Моделирование динамики ненаблюдаемых факторов временной структуры процентных ставок. Modeling the dynamics of unobservable variables term structure of interest rates

Корнев К. В. ()
Additional contact information
Корнев К. В.: Новосибирский государственный университет

Мир экономики и управления // Вестник НГУ. Cерия: Cоциально-экономические науки, 2011, vol. 11, issue 1, 54-69

Abstract: В статье рассматривается проблема моделирования временной структуры процентных ставок облигаций корпоративного сектора. Представлен предлагаемый автором подход к моделированию во времени ненаблюдаемых компонент кривой бескупонной доходности и учету влияния волатильности бумаг на кривую. Рассматривается его применение на российском рынке, как для государственных, так и для корпоративных облигаций. The article introduces author’s approach to modeling term structure of interest rates for bonds of the corporate sector. The article gives an approach to modeling unobserved components of the yield curve through the time and accounting impact volatility of securities on curve. The article discusses it application on the Russian market of government and corporate bonds.

Keywords: Кривая бескупонной доходности; облигации; фильтр Калмана; модель Нельсона-Сигеля; метод максимального правдоподобия; yield curves; bonds; Kalman filter; Nelson – Siegel model; maximum likelihood estimation (search for similar items in EconPapers)
Date: 2011
References: Add references at CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
http://www.nsu.ru/rs/mw/link/Media:/22786/06.pdf

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:scn:guhrje:2011_1_06

Access Statistics for this article

More articles in Мир экономики и управления // Вестник НГУ. Cерия: Cоциально-экономические науки from Socionet, Новосибирский государственный университет
Bibliographic data for series maintained by Виталия Маркова ().