EconPapers    
Economics at your fingertips  
 

Trade diversion under selective preferential market access

Ingo Borchert

Canadian Journal of Economics/Revue canadienne d'économique, 2009, vol. 42, issue 4, 1390-1410

Abstract: Abstract The European Community (EC) operates a multi‐layered GSP scheme in which different groups of developing countries are granted varying degrees of market access. This paper analyzes the question of trade diversion among different categories of beneficiary countries ensuing from the selectivity of preferential market access. Evidence from a disaggregated panel data analysis reveals sizable intra‐developing country trade diversion. The losses for relatively disadvantaged countries in terms of forgone trade volume are estimated to range between about 2% to 20% of their total trade with the EC. The distortions are driven by highly substitutable, mostly labour‐intensive commodities. La Communauté européenne (CE) opère dans un système généralisé de préférences à plusieurs niveaux dans lequel différents groupes de pays en développement obtiennent un accès aux marchés à des degrés variables. Le texte analyse la question de la diversion de commerce entre les différentes catégories de pays bénéficiaires qui découle d'un arrangement d'accès préférentiel sélectif aux marchés. Les résultats d'une analyse désagrégée de données de panel montrent qu'il y a diversion considérable du commerce entre pays en développement. Les pertes des pays relativement désavantagés à cause du commerce perdu sont entre 2% et 20% de leur commerce total avec la CE. Les distorsions sont engendrées par le commerce de biens hautement substituables et à forte intensité du facteur travail.

Date: 2009
References: View references in EconPapers View complete reference list from CitEc
Citations: View citations in EconPapers (3) Track citations by RSS feed

Downloads: (external link)
https://doi.org/10.1111/j.1540-5982.2009.01549.x

Related works:
Journal Article: Trade diversion under selective preferential market access (2009) Downloads
Working Paper: Trade diversion under selective preferential market access (2008) Downloads
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:wly:canjec:v:42:y:2009:i:4:p:1390-1410

Access Statistics for this article

More articles in Canadian Journal of Economics/Revue canadienne d'économique from John Wiley & Sons
Bibliographic data for series maintained by Wiley Content Delivery ().

 
Page updated 2021-08-10
Handle: RePEc:wly:canjec:v:42:y:2009:i:4:p:1390-1410