Efectos calendario sobre la producción industrial en Colombia

Luis Melo-Velandia and Daniel Parra-Amado

No 11241, Borradores de Economia from Banco de la Republica

Abstract: Este documento estima los efectos calendario sobre la industria manufacturera en Colombia para el periodo comprendido entre enero de 1990 y febrero de 2014. Para ello, se implementaron las metodologías de TRAMO-SEATS de Gómez y Maravall [1994, 1996] y TBATS de De~Livera et al. [2011]. Los resultados muestran que los efectos calendario sobre la industria son significativos, siendo el más relevante la semana santa. Aunque en ambos métodos los coeficientes asociados a dichos efectos impactan negativamente la producción industrial, en TRAMO-SEATS la magnitud de ellos es mayor que la estimada por TBATS. Se encuentra que la diferencia entre las tasas de crecimiento anual de los métodos cuando se modelan los efectos calendario respecto a la serie original son, en promedio, 1,36% para el primero y 2,82% para el segundo. Por último, la semana santa tiene un impacto promedio de 5,13% y 4,60 %, respectivamente.

Keywords: Efectos calendario; descomposición de series; estacionalidad. (search for similar items in EconPapers)
JEL-codes: C22 C50 E23 (search for similar items in EconPapers)
Pages: 18
Date: 2014-05-14
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