АМОРТИЗАЦИЯ КАК ИСТОЧНИК КАПИТАЛЬНЫХ ВЛОЖЕНИЙ В БЕЛАРУСИ: ИСТОРИОГРАФИЯ, ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И ПРАКТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ // Amortization as source of capital investments in Belarus: historiography, theoretical and practical aspects

Сергей Леонидович Коротаев
Additional contact information
Сергей Леонидович Коротаев: Житомирський державний технологічний університет

Проблеми теорії та методології бухгалтерського обліку, контролю і аналізу // Problems of Theory and Methodology of Accounting, Control and Analysis, 2016, vol. 35, issue 3

Abstract:

The article focuses on the historiography of defining amortization as the source of further reproduction and creation due to the amortization of sinking funds, used by economic entities for future capital investments. Acting as the source of capital investments, sinking funds were established during the socialist era, as well as in the post-Soviet period, that is before the beginning of the 21st century. However, starting from 2010, economic entities no longer have been creating sinking funds on the balance sheet and outside it, that corresponds to the international practice, in particular the rules and principles of International Financial Reporting Standards. The author proves that the amortization, recoverable in the price of goods (works, services), is the reimbursement of the past, not future expenditures. Accordingly, the sinking funds, as the source of future investments, cannot be made at the expenses of amortization charges. At the same time, the author analyzes the possible consequences of the legal right of enterprises to unchanged amortization installments in the reporting period with the extension of the life of depreciable fixed assets for the period when no amortization charges were calculated.

Приводится историография определения амортизации в качестве источника последующего воспроизводства и создания за счет амортизации амортизационных фондов, используемых организациями на осуществление будущих капитальных вложений. Амортизационные фонды, выступавшие в качестве источника капитальных вложении, создавались при социализме, а также в постсоветский период – до начала 21-го века. Вместе с тем, начиная с 2010 года, амортизационные фонды субъектами хозяйствования ни на балансовых счетах, ни за балансом более не создаются, что в целом соответствует международной практике, в частности нормам и принципам Международных стандартов финансовой отчетности. Автор статьи доказывает, что амортизация, возмещаемая в цене продукции (работ, услуг), является возмещением прошлых, а не будущих расходов. Соответственно, никакие амортизационные фонды, которые бы рассматривались как источники осуществления будущих капиталовложений, создаваться за счет амортизационных отчислений не могут. Одновременно автором анализируются возможные последствия реализации предприятиями предоставленного им законодательством права неначисления амортизации в отчетном периоде с продлением срока эксплуатации амортизируемых внеоборотных активов на период, в течение которого начисление амортизации не производилось.

Keywords: amortization; depreciation; sinking funds; capital investments; sources of capital investments; амортизация; износ; амортизационные фонды; капитальные вложения; источники капитальных вложений. (search for similar items in EconPapers)
Date: 2017-02-01
References: Add references at CitEc
Citations:

Downloads: (external link)
http://pbo.ztu.edu.ua/article/viewFile/91565/87479.pdf (application/pdf)

Related works:
This item may be available elsewhere in EconPapers: Search for items with the same title.

Export reference: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTML/Text

Persistent link: https://EconPapers.repec.org/RePEc:scn:000pbo:91565

Access Statistics for this article

More articles in Проблеми теорії та методології бухгалтерського обліку, контролю і аналізу // Problems of Theory and Methodology of Accounting, Control and Analysis from Житомирський державний технологічний університет // Zhytomyr State Technological University
Bibliographic data for series maintained by Ольга Могиленко ().